엔비디아 2분기 실적발표 - 모든 분야가 100%이상 상승?

안녕하세요! 20대의 경제일기입니다! 

엔비디아가 다시 역대급 실적을 가지고 돌아왔고 바로 리뷰해보도록 하겠습니다!

엔비디아 2분기 실적발표 - 매출 및 EPS 모두 100% 이상 성장!!!

 

엔비디아 매출: $13.51B / 예측: $11.13B

엔비디아 EPS: $2.7 / 예측: $2.07

엔비디아가 역대급 매출과 EPS를 들고왔습니다!

엔비디아의 매출의 경우 전 분기 대비 88% 성장하였으며 전년대비 101% 증가하며 어닝서프라이즈라는 단어로도 설명이 불가능한 초어닝서프라이즈의 실적을 가져왔습니다. 3개월만에 매출이 88%나 증가하는 이정도의 대기업을 저는 본 적이 없는 거 같습니다!

엔비디아의 EPS의 경우 더 말도 안되는 모습을 보여주었는데 전 분기 EPS가 $1.09로 3개월만에 대략 170%가 상승하는 기적을 보여주고 있습니다!

엔비디아 데이터센터 분야 - 3개월만에 141% 증가!!!

엔비디아 데이터센터 분야 요약입니다.

엔비디아 데이터센터 매출 $10.32B로 전 분기대비 141%증가, 전년대비 171%증가

데이터 센터 컴퓨팅 수익 전년대비 약 3배 증가
네트워킹 수익 전년대비 약 2배 증가

생성 및 대규모 언어 모델의 엔진인 HGX 플랫폼에 대한 클라우드 서비스 제공업체 및 인터넷 기업의 클라우드 수요가 가속화되면서 데이터 센터 컴퓨팅 수익이 전년 대비 거의 3배 증가했다고 밝혔습니다.

AWS, Google Cloud, Meta, Microsoft Azure, Oracle Cloud를 포함한 주요 기업과 점점 더 많은 GPU 클라우드 제공업체가 HGX 시스템을 배포하고 있고 이는 가속화될 전망입니다!

AI의 표준인 엔드투엔드 InfiniBand 네트워킹 플랫폼 덕분에 네트워킹 수익은 전년 대비 거의 두 배 증가했는데 이는 엔드투엔드 최적화와 내트워크 내 컴퓨팅 기능으로 기존의 AI용 이더넷보다 두 배 이상의 성능을 제공합니다! InfiniBand의 처리량 증가로 인한 가치는 수억 달러 상당에 해당하는 네트워크 비용을 처리한다고 합니다!

엔비디아는 이전부터 지금까지의 데이터센터는 멍청한 CPU와 NIC로 구성되어 있고 AI의 시대가 도래할수록 이를 가속화해서 처리할 수 있는 GPU가 필수적이라고 언급을 했고 이에 따라 엔비디아의 GPU가 데이터센터에서 차지하는 비중이 높아지면서 해당하는 분야에서 좋은 성적을 보여주고 있습니다.

2023.05.26 - [매매일지/엔비디아(NVDA)] - 엔비디아 1분기 실적발표 - 말이 필요없는 역대급 실적!! 시간외 폭등!!

엔비디아 1분기 실적발표 - 말이 필요없는 역대급 실적!! 시간외 폭등!!

또한 소프트웨어 적인 부분에서는 AI 워크로드에 대해 이더넷을 최적화하도록 설계된 가속 네트워킹 플랫폼인 NVIDIA Spectrum-X를 발표했습니다. Spectrum-X는 이더넷 스위치용 스펙트럼을 BlueField-3 DPU와 결합하여 기존 이더넷에 비해 전반적인 AI 성능과 전력 효율성이 1.5배 향상시켰다고 합니다!

엔비디아는 GPU 뿐만이 아니라 AI에서 소프트웨어적인 분야도 매우 선두적인 기업입니다.

생성 AI를 3D 콘텐츠 제작에 통합할 수 있도록 Nvidia Omniverse를 사용하여 콘텐츠 엔진을 개발하는 디자이너는 시각적 디자인을 위한 맞춤형 생성 AI 모델을 위한 파운드리인 NVIDIA Picasso를 사용하여 Adobe 및 Getty Images와 같은 Nvidia 파트너의 생성 AI 도구 및 콘텐츠를 책임감 있게 교육하는 동시에 텍스트 프롬프트에서 이미지를 생성할 수 있습니다.

시각 콘텐츠 제공업체인 Shutterstock은 또한 NVIDIA Picasso를 사용하여 생성 AI의 도움으로 사용자가 3D 장면 배경을 만들 수 있는 도구와 서비스를 구축하고 있습니다.

이러한 Nvidia의 생성 AI를 통한 3D 콘텐츠 제작은 애플과 메타가 집중하는 메타버스의 시대에서 Nvidia가 주목받을 수 있는 것을 보여줍니다!

엔비디아 게이 및 자율주행 분야

게이밍 분야 매출 $2.49B로 전 분기 대비 11% 증가, 전년 대비 22%증가

자율주행 분야 매출 2억 5300만 달러로 전 분기 대비 15% 감소, 전년 동기 대비 15% 증가

엔비디아의 게이밍 분야도 좋은 모습을 보여주었는데 이는 개학 및 휴일 일정을 반영하여 노트북에서 좋은 모습을 보여주었다고 밝혔습니다!

Nvidia의 GPU 기반 노트북은 인기를 얻었으며 현재 전 세계 여러 지역에서 출하량이 데스크톱 GPU를 앞지르고 있습니다. 이는 노트북의 개학 및 휴일 일정을 반영하여 2분기와 3분기가 올해의 더 강한 분기가 되면서 전체 게이밍 분야의 수익 다시 바꿀 가능성이 높다고 합니다!

데스크톱에서는 GeForce RTX 4060 및 GeForce RTX 4060 Ti GPU를 출시하여 최저 299달러의 가격대로 낮추면서 가격에 대한 논란이 많았던 RTX 40 시리즈에서도 좋은 모습을 보여주고 있다고 언급했습니다!

엔비디아의 젠슨 황은 글로벌 최종 수요가 작년 둔화 이후 다시 성장세로 돌아섰다고 생각한다고 언급을 하였고 그에 따라 게이밍 분야에서도 3분기에 좋은 모습을 기대해봐도 좋을 거 같습니다!

엔비디아의 자율주행 분야는 다수의 신에너지 차량 제조업체와 함께 NVIDIA DRIVE Orin SoC를 기반으로 한 자율주행 플랫폼의 성장에 힘입은 것으로 언급했습니다.

전년대비로 보면 꾸준히 성장 중이지만 전 분기 대비 매출이 감소한 것은 중국의 전반적인 자동차 수요 감소로 인해 매출이 감소하였습니다!

새로운 컴퓨팅 시대가 도래했다!

엔비디아의 무서운 점은 이러한 실적을 보여주고도 다음 분기인 3분기에는 더 좋은 실적을 예고했습니다!

3분기 총 매출은 160억달러에서 2%가량 차이날 것으로 예상하고 있고 데이터 센터의 순조로운 성장에 힘입어 게이밍과 서비스 부문도 성장을 할 것이라고 하였습니다.

현재 엔비디아에 대한 시장의 우려는 엔비디아가 이러한 엄청난 수요를 감당할 공급 능력이 있는가? 와 중국에 대한 수출 규제가 있습니다.

젠슨 황은 엔비디아의 이러한 AI용 데이터 센터 플랫폼 수요 가시성은 내년까지 유지될 것이며 공급 파트너와 협력하여 주기 시간을 낮추고 용량을 추가해 향후 몇 분기동안 공급량을 지속 늘릴 것이라고 밝혔습니다.

외신에 따르면 엔비디아가 이러한 고성능 AI 칩을 현재의 최대 4배까지 생산을 늘리는 방안을 검토 중이라고 밝혔는데 이러면 엔비디아의 실적이 얼마나 나올지 기대가 되는 부분입니다!

2번째로 중국에 대한 수출 규제에 대해서는 GPU에 대한 수요가 전 세계적으로 강하기에 추가 수출 제한이 되어도 재무 결과에 즉각적으로 중대한 영향을 미치지 않을 것으로 예상된다고 합니다!

이러한 점을 미루어보아 AI라는 새로운 혁신의 시대에서 AI 플랫폼의 우승자가 나오기 전까지 최고 수혜주는 말할 필요도 없이 엔비디아입니다!

엔비디아의 PER이 250을 넘겼다! 매우 고평가다! 이러한 의견들이 많지만 한 분기만에 EPS가 이러한 성장을 한다면 PER은 의미를 잃어버립니다!

다시 한번 엔비디아 주주분들 너무 축하드리고 행복한 주말 보내시길 바라겠습니다!!!